التحليل الفني (Technical Analysis):

التحليل الفني هو أسلوب يعتمد على دراسة الرسوم البيانية والتغيرات التاريخية في أسعار الأصول بهدف توقع تحركات الأسعار المستقبلية. يرتكز على فكرة أن السعر يعكس كل المعلومات المتاحة، وأنه يتحرك في اتجاهات أو أنماط يمكن التعرف عليها وتحليلها. نشأ التحليل الفني في أوائل القرن العشرين، وارتبط بشخصيات بارزة مثل تشارلز داو، مبتكر نظرية داو، التي شكلت الأساس للتحليل الفني الحديث.

 

أهم أدوات التحليل الفني:

1. أنماط الشموع اليابانية (Candlestick Patterns):

تاريخيًا، تم تطوير الشموع اليابانية في اليابان خلال القرن السابع عشر بواسطة مونيهيسا هوما، أحد تجار الأرز، الذي اكتشف أنماطًا معينة في الأسعار يمكن أن تنبئ بالحركات المستقبلية.

أشهر أنماط الشموع:

• شمعة الدبوس (Pin Bar):
  • شمعة ذات جسم صغير وظل طويل يشير إلى انعكاس محتمل في الاتجاه.
  • التفسير: الظل الطويل يمثل رفض السوق لمستوى معين، مما يشير إلى احتمالية تغيير الاتجاه.
• الابتلاع الصعودي (Bullish Engulfing):
  • يظهر في نهاية الاتجاه الهابط، حيث تبتلع شمعة صعودية الشمعة السابقة الهابطة بالكامل.
  • الإشارة: تغير الاتجاه من هابط إلى صاعد.
• نمط شموع الفراكتلز (Fractals):
  • يتكون من سلسلة من 5 شموع تشير إلى انعكاس في السوق.
  • التطبيق: تُستخدم غالبًا مع مؤشرات أخرى لتحديد نقاط الانعكاس.

إن المتابعة المستمرة للشارتات الخاصة بالأسواق المالية تجعلك قادرا على رؤية هذه الشموع وتحديدها بدقة ويمكن الاستعانة بمؤشر يقوم بهذه العملية نيابة عنك ومن أفضل هذه المؤشرات ON Trade Japanese Candles

 

2. المؤشرات الفنية (Technical Indicators):

المؤشرات هي أدوات إحصائية تعتمد على معادلات رياضية تستخدم لقياس الزخم، الاتجاه، أو التقلبات.

أشهر المؤشرات:

• المتوسطات المتحركة (Moving Averages):

  • يتم حساب متوسط السعر خلال فترة زمنية محددة (10 أيام، 50 يومًا، إلخ).
  • الاستخدام: تحديد الاتجاه العام، وإيجاد مستويات الدعم والمقاومة الديناميكية.
  • مثال: المتوسط المتحرك البسيط (SMA) والمتوسط المتحرك الأسي (EMA).

  مؤشر القوة النسبية (RSI):

• • يقيس زخم السوق على نطاق من 0 إلى
  • الإشارة:
    • فوق 70: حالة تشبع شرائي (Overbought) قد تشير إلى انعكاس هابط.
    • تحت 30: حالة تشبع بيعي (Oversold) قد تشير إلى انعكاس صاعد.

 

 

• • مؤشر الماكد (MACD):

    • يعتمد على الفرق بين متوسطين متحركين (EMA 12 و EMA 26).
    • الاستخدام: إشارات تقاطع خطوط الماكد و الهيستوجرام تحدد فرص الدخول والخروج.

مثال من شارت البيتكوين :

3. الدعم والمقاومة:

تعريف:

• الدعم: مستوى سعري يتوقع أن يتوقف السعر عنده أثناء هبوطه.
• المقاومة: مستوى سعري يتوقع أن يتوقف السعر عنده أثناء صعوده.

كيفية تحديد الدعم والمقاومة:

• بالنظر إلى القمم والقيعان السابقة على الرسم البياني.
• باستخدام المؤشرات مثل مستويات فيبوناتشي.

الاستخدام العملي:

• عند كسر مستوى الدعم أو المقاومة، غالبًا ما يكون هناك حركة قوية في اتجاه الكسر.

4. التحليل الزمني من وجهة نظر التحليل الفني  :

يركز التحليل الزمني على دراسة دورات السوق وتوقيت الحركة التالية.

أدوات التحليل الزمني:

• مستويات فيبوناتشي الزمنية (Fibonacci Time Zones):
  • تُستخدم لقياس الفواصل الزمنية بين نقاط انعكاس السعر، اعتمادًا على نسب فيبوناتشي (0.382، 618، إلخ).
  • الاستخدام: توقع الفترات الزمنية التي يمكن أن تحدث فيها انعكاسات أو تغييرات كبيرة.

 

 5. النماذج الفنية (Chart Patterns):

أنواع النماذج الفنية:

• خط الاتجاه (Trend Line):

  • خط يربط بين القمم أو القيعان، يُستخدم لتحديد الاتجاه العام.
  • إشارة التداول: كسر خط الاتجاه يشير إلى تغيير محتمل في الاتجاه.

• القمم أو القيعان المزدوجة (Double Tops/Bottoms):

  • نموذج انعكاسي يظهر بعد اتجاه صاعد أو هابط.
  • الإشارة:
    • القمم المزدوجة تشير إلى انعكاس من صعود إلى هبوط.
    • القيعان المزدوجة تشير إلى انعكاس من هبوط إلى صعود.

• • نماذج الرأس والكتفين (Head And Shoulders):

    • نموذج انعكاسي يحدث في حالة تغيير اتجاه حركة السوق حيث يتم تشكيل ثلاث قمم اوثلاث

 

• • • قيعان وبكسرها يتم تحديد الحركة الجديدة للسعر مثال :
  • نماذج الوتد (Wedges):
    • نموذج استمرار أو انعكاس يعتمد على تقلص الحركة السعرية.
    • الأنواع:
      • الوتد الصاعد (Rising Wedge): يشير غالبًا إلى انعكاس هابط.
      • الوتد الهابط (Falling Wedge): يشير غالبًا إلى انعكاس صاعد.

 

• المثلثات الصاعدة والهابطة (Ascending/Descending Triangles):

  • المثلث الصاعد: يوحي بفرصة اختراق صاعد.
  • المثلث الهابط: يوحي بفرصة كسر هابط.

• نماذج القنوات الاستمرارية (Channels):

  • خطوط متوازية تحدد حركة السعر في نطاق محدد.
  • الاستخدام: التداول داخل القناة أو انتظار كسرها.

هذا بشكل مختصر مفيد عن أبرز وأهم النماذج الفنية التي يمكن استعمالها في التحليل الفني يمكنك التوسع في شرح التحليل الفني عبر قراءة كتاب جون ميرفي حيث يحتوي على مايقارب 500 صفحة تتكلم عن التحليل الفني بشكل موسع جدا